专访拍拍贷CEO张俊：解码85后消费金融市场版图

　　今年以来，P2P在监管逐渐明朗之下迎来了行业的快速发展期。

　　作为一直主打纯线上发展的P2P平台，成立8年时间的拍拍贷，通过战略调整拓展消费金融版图以及推进风控一体化，获得了较快的发展。近期，拍拍贷发布2015年上半年业绩报告显示，今年上半年其成交额突破13亿，同比增长209.3%。其中单月成交量实现从1亿元增至3亿元。

　　在P2P行业逐渐规范的背景下，拍拍贷如何差异化发展?拍拍贷CEO张俊向《第一财经日报》详解了拍拍贷差异化定位以及其一体化的风控模式。

　　转向消费金融

　　“现在我们单笔借款金额在直线下降，从之前的1.2万下降到7月份的4980元。但上半年我们服务的借款人群高达23W，占行业上半年总借款人数的22%。也就是说，上半年P2P行业借款中，5个借款人中就有1人是向拍拍贷寻求借款。”拍拍贷CEO张俊对本报表示，主要在于2014年拍拍贷做出战略调整拓展消费金融版图，客群定位没有信用卡的消费人群，以85后为主。

　　战略的调整让拍拍贷尝到了“甜头”，拍拍贷提供的数据显示，以6月份为例，拍拍贷交易额3.3亿元，有6.5万人成功借到款，而发出借款申请的就有30多万个，审批通过率20%左右。7月份，拍拍贷预计成交额会超过4亿元，同时，拍拍贷的用户量有明显快速的增长。目前，拍拍贷的用户数已经突破700万人。

　　除了用户数的快速增长。

　　之所以转向消费金融，张俊给出自己的理由。首先可以更“普惠”，贷款对象“下沉”，覆盖到银行不能覆盖的金融需求群体，而这类群体有超过10亿人，市场潜力巨大。根据拍拍贷上半年的数据，拍拍贷有80.2%的单笔借款金额在5000元以下，有70%以上的借款用于个人消费借贷。平均每提升1亿元的借款，能帮助1.8万人次解决资金周转。上半年拍拍贷审批通过25万笔借款，同比增长248.6%。

　　“我们服务的这类人群，并不是说他们的信用就差。而是大多数是年轻人，没有什么信用记录。”张俊称，这类人群会成长，从一开始就在拍拍贷获得金融服务，可以增加粘性。这也是拍拍贷调整战略的一个重要方面。

　　拍拍贷明确的定位得到了90后新生消费群体的青睐。上半年，拍拍贷新增的222万用户中，90后超过87万人，占比达到40%。同期，90后个人消费借款同比更是激增了11倍。

　　“随着借款人的成长，还款能力的提升，未来信用记录越好，借款成本就会越低。有的可能到买房的时候，在我们平台上借款的成本估计会和银行差不多。”张俊表示。

　　吸引信用记录空白的用户群体，拍拍贷也在不断积累用户的征信数据，争取第二批征信牌照，包括未来做征信输出也在拍拍贷的计划之列。

　　“魔镜”风控系统

　　除了定位的调整，拍拍贷近年来的另一大动作就是推进风控一体化。

　　今年3月份，拍拍贷发布了风控系统“魔镜”。“做金融，风控是绕不开的。”张俊告诉本报，拍拍贷经过过年的大数据积累以及风控经验，以大数据为基础，将此前零散的风控操作，升级优化成为了一套完整的风控体系，就是目前的“魔镜”风控体系。

　　据介绍，“魔镜”风控体系分为多个层级，这些层级环环相扣。基础的是抓取数据的基础层级，主要对接、获取、清洗、监测和评估数据。往上是反欺诈，对借款人做反欺诈的甄别。

　　做完反欺诈甄别，对剩下的借款人做评估，区分出借款人信用的高低，也就是征信系统。拍拍贷也做信用评分，整个评分体系从最低400分到最高800分，根据用户的信用评分再区分不同等级，例如750分到800分为3A级等。等级越高信用程度越高，然后根据借款人信用级别来评估借款额度和借款定价。

　　相较于传统风险信息的获取手段，如用户自主填写真实信息等，拍拍贷还会通过互联网抓取相关信息。例如用户主动授权新浪微博、QQ等，或者通过主动抓取用户用户在互联网上的行为轨迹，如网站、论坛、贴吧的访问，以分析用户的行为模式。

　　为用户做完征信之后，自动审批系统也是“魔镜”中一个核心的系统。据张俊介绍，信用等级高的拍拍贷基本上会自动通过，也会做一些检查。信用等级低的可能会拒绝，对一些中等信用的借款则会做复核，其中也有一些人工的复核，人工占比在30%左右。

　　“人工复核也是为了找出一些规律，未来能够进入系统自动审，实现审批的自动化。”张俊称。

　　此外，贷后管理和贷后监控也是一个重要环节，例如一个借款人贷款之后的15天与他之前的行为是否发生重大异常变化，有的话就做预警。

　　“魔镜”还可以根据魔镜根据历史的数据等对逾期率做出预测。上半年“魔镜”预测出拍拍贷的逾期率在1.7%，较2014年末下降了5个BP。拍拍贷发布的数据显示，自2007年以来，其逾期率就呈现出下降趋势。

　　“过去A轮、B轮的融资，基本上都投入‘魔镜’风控系统里面，现在已经基本成型。”张俊告诉本报，因此拍拍贷C轮融资将投入到市场、品牌以及人才引进等方面。